Краудлендинг — это когда компании берут взаймы не в банке, а у людей. Максимально коротко объясняем, как это работает

Краудлендинг — это кредитование бизнеса рядовыми пользователями через специальные платформы. Эти платформы выступают технологическим посредником между кредитором и заемщиком. Любой человек или компания могут начать финансировать бизнес, давая деньги под процент на определенное время. Погашение долга происходит в установленные сроки и по графику. 

Краудлендинг регулируется законом. На Западе краудлендинговые платформы существуют десятилетия, а в России они появились относительно недавно — около пяти лет назад. Только в прошлом году в стране вступил в силу закон, который регулирует их работу и отношения между клиентами. В частности, он устанавливает, что все операции по инвестированию в рамках краудлендинга проходят безналичным способом через номинальный счет. Потратить деньги инвестора на другие цели — не на кредитование бизнеса — владельцы платформы не могут. А если вдруг платформа перестанет существовать, заемщики продолжат перечислять деньги по своим обязательствам на этот номинальный счет.

За краудлендинговыми платформами следит Центробанк. Центробанк ведет реестр операторов инвестиционных платформ, куда входят и краудлендинговые компании, проверяет их работу и следит, чтобы они исполняли закон. Сейчас в реестре 45 операторов инвестиционных платформ, его можно скачать на сайте Центробанка, чтобы узнать, легально ли та или иная краудлендинговая платформа работает в России. 

Для участников краудлендинга есть свои ограничения. Закон устанавливает требования не только к краудлендинговым платформам, но и к заемщикам и инвесторам. Так, предприниматели и компании не могут брать в кредит через инвестиционные платформы больше 1 миллиарда рублей в год. Инвесторы обязаны платить налоги с полученного дохода, а неквалифицированные инвесторы не могут вкладывать больше 600 тысяч рублей в год.  

Краудлендинг не гарантирует прибыль. Этот способ инвестирования считается высокорискованным. Хотя некоторые платформы проверяют заемщиков, есть риск, что тот или иной заемщик нарушит сроки погашения займа или совсем перестанет их выплачивать. При этом не все платформы готовы заниматься взысканием долгов с неплательщиков, в том числе через суд, иногда этим приходится заниматься самим инвесторам. К тому же такие инвестиции граждан не застрахованы, в отличие от вкладов в банках. Но чем больше риск, тем выше возможная выгода. По данным Центробанка, средняя ставка по краудлендингу для заемщиков в 2020 году составила 18%. Как правило, платформа зарабатывает на том, что берет с заемщика комиссию — она может составлять от 1% до 7% от суммы займа.

Компания JetLend — официальный оператор инвестиционной платформы в сфере краудлендинга и резидент «Сколково». Стать заемщиком на JetLend может только бизнес, который прошел жесткий отбор более чем по 100 риск-факторам. Делая акцент на качестве потенциальных заемщиков, компания позволяет инвесторам ориентироваться на 14–18% годовых. Инвесторы могут сами выбрать компании для финансирования в личном кабинете или использовать механизм автоинвестирования, который сам распределяет средства среди множества компаний (не более 5% в одну). То есть если какая-то компания не сможет платить по своим обязательствам, доходность по другим компенсирует убытки. На платформе уже профинансировано 612 компаний на 718 млн рублей. Узнать о платформе больше можно здесь.